بحث هذه المدونة الإلكترونية

الثلاثاء، 13 يناير، 2015

المعيار المحاسبي المصرى رقم (20) التأجير التمويلي

المعيار المحاسبي المصرى رقم (20)
التأجير التمويلي
أولا : بعض المصطلحات :
1- المؤجر : يمثل الطرف المالك، ويمنح للمستأجر حق إستخدام الأصل خلال فترة الإيجار مقابل قيمة إيجارية.
2- المستأجر : يمثل مستخدم الأصول المؤجرة.
3- التأجير التمويلي : هوعقد التأجير الذي يلتزم بموجبه المستأجر وفقاً لاتفاق غير قابل للإلغاء بسداد كامل قيمة الدفعات التأجيرية، ويكون مسئولاً عن مصروفات الصيانة والضرائب والتأمين.
4- التأجير التشغيلي : يمثل أي عقد تأجير آخر بخلاف عقود التأجير الرأسمالي (التمويلي). ويستخدم بصفة عامة لتأجير الآلات والمعدات لفترات قصيرة، ويقوم المستأجر بحيازة تلك المعدات لفترات من العمر الإنتاجي لها. ويتحمل المؤجر بعض المصروفات مثل الصيانة والتأمين.
5- البيع وإعادة الاستئجار : يقوم مالك الأصل ببيعه للمؤجر ثم يقوم بتأجيره منه مرة أخرى بغرض الاستخدام.
Oval: مستأجر
Oval: مؤجر
Oval: منتج أو تاجر يتعامل في أصول معينة6- التأجير التمويلي المباشر :



 



-      المؤجر وسيط مالي بين المنتج أو التاجر وبين المستأجر.
-      لا يحقق المؤجر أرباح أو خسائر في بداية عقد التأجير لأن القيمة العادلة للأصل المؤجر عند بدء التأجير تساوي القيمة الدفترية. ولكن يستفيد المؤجر بعد ذلك من إيرادات الفوائد.

7- عقود تأجير تمويلي بيعية :
 




       منتج               أو تاجر
يتحقق للمنتج أو التاجر في بداية عقد الإيجار ربح أو خسارة، بالإضافة إلى إيراد الفوائد بعد ذلك.

Oval: المؤجر
Oval: المستأجر
8- التأجير التمويلي بالرافعة :
 






يقوم المؤجر بتدبير جزء من قيمة الأصل (من 20% : 40%) ويقوم المقرضون بتدبير الباقي وذلك في شكل قروض بشروط محددة.
9- القيمة العادلة للأصل المؤجر :
تمثل السعر الذي يباع به الأصل من خلال صفقة البيع التي تتم بين أطراف غير معروفة لبعضها البعض (أي ليس بينها علاقة ارتباط).
10- القيمة الحالية :
تمثل القيمة الحالية للمدفوعات النقدية والتي يتم الحصول عليها على فترات مستقبلية، وهي تختلف باختلاف معدل الخصم المطبق عند حساب القيمة الحالية.
11- القيمة المتبقية :
       قيمة الأصل المقدرة في نهاية فترة التأجير.
12- القيمة المتبقية غير المضمونة :
القيمة المتبقية للأصل المستأجر مع استبعاد أي أجزاء مضمونة بواسطة المستأجر أو طرف له علاقة بالمستأجر أو بواسطة طرف ثالث لا علاقة له بالمؤجر.
13- خيار إعادة التأجير التفاوضي :
يمثل أحد شروط عقد التأجير التمويلي والذي يسمح للمستأجر وفقاً لاختياره أن يقوم بتجديد عقد الإيجار على أساس قيمة إيجارية أقل من القيمة الإيجارية العادلة في تاريخ ممارسة الخيار.
14- خيار الشراء التفاوضي :
يمثل أحد شروط عقد التأجير التمويلي والذي يسمح للمستأجر (وفقاً لرغبته) أن يقوم بشراء الأصول المستأجرة بسعر سبق تحديده في بداية التأجير، وهو سعر أقل من القيمة السوقية العادلة المتوقعة في تاريخ ممارسة هذا الخيار.
ثانيا : المعالجة المحاسبية في دفاتر المستأجر
أ- التأجير التشغيلي : مصروف الإيجار يجب أن يحمل على قائمة النقل عند السداد أو عند الاستحقاق.
- مصروف الإيجار يجب أن يوزع على أساس منتظم على مدى أجل التأجير مع مراعاة جميع الحوافز المتعلقة بالتأجير.
فمثلاً وجود إعفاء من الإيجار لمدة 6 شهور كجزء من تأجير لمدة خمس سنوات، لن ينتج عنه قيد إيجار لمدة 6 شهور خلال السنة الأولى كلها – لكن يجب أن يوزع إيجار أربع سنوات ونصف على خمس سنوات كاملة.
ب- التأجير التمويلي :
1- تسجل عقود التأجير التمويلي في قائمة المركز المالي للمستأجر في بداية التعاقد كأصل يقابله التزام بنفس القيمة وذلك بمبلغ يساوي :
أيهما أقل
 
       - القيمة العادلة للأصل المؤجر في بداية التأجير.
أو     - القيمة الحالية للحد الأدنى لمدفوعات الإيجار.
 


              = الدفعات الدورية التي يلتزم بدفعها المستأجر – تكاليف
                تنفيذ العقد  + القيمة المتبقاة المضمونة
2- أهلاك الأصول المستأجرة : تجرى للأصل المستأجر أهلاك حسب سياسة الأهلاك للأصول المماثلة ، ويتم أهلاك الأصل المستأجر على مدة تمثل سنوات العمر الاقتصادى له أو سنوات التأجير أيهما أقل
حالة عملية
تعاقدت إحدى الشركات على تأجير أصل ما وكانت بيانات التأجير كما يلي :
·       تبلغ مدة عقد الإيجار 5 سنوات تبدأ من 1/1/1994.
·       القيمة العادلة للأصل في تاريخ بدء سريان العقد تبلغ 250000 وهي نفس تكلفة الأصل المؤجر.
·       يبلغ العمر الإنتاجي للأصل ست سنوات.
·       الأصل المؤجر لا تؤول ملكيته في نهاية عقد الإيجار إلى المستأجر.
·       يبلغ سعر الفائدة الضمني للمؤجر 10%.
·       يستخدم المستأجر طريقة القسط الثابت لاحتساب الإهلاك وبافتراض عدم وجود خردة للأصل المؤجر أو قيمة متبقاه له.
المطلوب : إثبات العملية السابقة في دفاتر المستأجر، إذا علمت أن القيمة الحالية لدفعة سنوية فئة واحد جنيه لمدة 5 سنوات بمعدل فائدة 10% كانت 4.16986.
الحــــل
تمهيد :
1- تم احتساب القيمة الإيجارية الدورية بصفة عامة وفقاً للمعادلة التالية
       القيمة الإيجارية الدورية =
Rounded Rectangle: تكلفة الأصل الثابت المؤجر
القيمة الحالية لدفعة سنوية فئة واحد جنيه لمدة ... بمعدل فائدة ....
250000
4.16986
 
Rounded Rectangle: تكلفة الأصل الثابت المؤجر
القيمة الحالية لدفعة سنوية فئة واحد جنيه لمدة 5 سنوات بمعدل فائدة 10%
              =                   =  59954.05 جنيه

2- ينبغي التحقق من توافر شرط اعتبار العقد الوارد بالمثال عقد تأجير تمويلي ... وحيث أن فترة التأجير مدتها خمس سنوات وهي تبلغ أكثر من 75% من العمر الاقتصادي المقدر والمتوقع للأصل، ففي هذه الحالة يعتبر  العقد الوارد بهذا المثال عقد تأجير تمويلي.
القيود المحاسبية :
(1) يتم إثبات قيمة الأصل والالتزام بدفاتر المستأجر بالقيد التالي :
       250000 من حـ/ الأصول المستأجرة تمويلياً
              250000 إلى حـ/ التزامات عن أصول مستأجرة
(2) عند سداد دفعة الإيجار السنوي في بداية العقد يجرى القيد التالي :
       59954.05 من حـ/ التزامات عن أصول مستأجرة
              59954.05 إلى حـ/ النقدية
(3) في نهاية العام 31/12/1994 يتم إهلاك الأصول المستأجرة وفقاً لطريقة القسط الثابت بالقيد التالي :
       50000 من حـ/ إهلاك الأصول المستأجرة
              50000 إلى حـ/ مخصص إهلاك أصول مستأجرة
( 250000  ÷  5 سنوات)


ملحوظة :
نظراً لعدم أيلولة الأصل المؤجر إلى المستأجر في نهاية عقد التأجير كما ورد بالمثال، فيتم إهلاك الأصل على العمر الاقتصادي له وقدره خمس سنوات وليس على أساس العمر الإنتاجي له.
(4) يتم إثبات مصروف الفائدة في نهاية العام 31/12/1994 بالقيد التالي :
       19004.59 من حـ/ مصروف الفائدة
              19004.59 إلى حـ/ التزامات عن أصول مستأجرة
       وتتكرر هذه المعالجة سنوياً طوال فترة التأجير حتى تنتهي التزامات المستأجر قبل المؤجر وتنتقل ملكية الأصل المؤجر للمستأجر وذلك إذا نص عقد التأجير المحرر بينهما على انتقال هذه الملكية.
وفيما يلي جدول يوضح أقساط الإيجار والفوائد المستحقة
التاريخ
قيمة الإيجار السنوي
الفائدة السنوية
قيمة الزيادة أو النقص في الالتزام
رصيد الالتزامات عن عقد الإيجار
1/1/94
-
-
-
250000
1/1/94
59954.05
-
(59954.05)
190045.95
31/12/94
-
19004.59
19004.59
209050.54
1/1/95
59954.05
-
(59954.05)
149096.49
31/12/95
-
14909.65
14909.65
164006.13
1/1/96
59954.05
-
(59954.05)
104052.08
31/12/96
-
10405.00
10405.00
114457.28
1/1/97
59954.05
-
(59954.05)
54503.00
31/12/97
-
5450.30
5450.30
59954.00
1/1/98
59954.05
-
(59954.05)
صفر
الإجمالي
99770.25
49769.54



أ- قائمة المركز المالي
في 31/12/1994

الصافي
مجمع الإهلاك
التكلفة
البيــــان



الأصول طويلة الأجل



.....................



.....................
200000
50000
250000
أصول مستأجرة بعقود تأجير تمويلية (إيضاح رقم "1")







الالتزامات المتداولة







.....................



.....................


59954.00
مستحقات جارية عن عقود تأجير تمويلية(*)







الالتزامات طويلة الأجل


209050.54
مستحقات عن عقود تأجير تمويلية

(*) تم إدراج قيمة مستحقات جارية عن عقود تأجير تمويلية ضمن بند الالتزامات المتداولة وذلك على سبيل الاسترشاد للقارئ حيث تم سداد هذه المستحقات في بداية عام 1994 كما سبق ذكره.
ب- قائمة الدخل
المنتهية في 31/12/1994

كلي
جزئي
البيــــان

××
صافي المبيعات

××
يخصم : تكلفة المبيعات(*)



××
ـــــ
مجمع الربح أو الخسارة





يخصم :


.....................

××
م. تمويلية (مصروف الفائدة السنوية)(**)

إيضاح :
       بتاريخ 1/1/1994 حرر عقد تأجير تمويلي بين الشركة وشركة ..... لمدة خمس سنوات تبدأ من 1/1/1994 وتنتهي في 1/1/1998 وذلك في مقابل قيمة إيجارية سنوية قدرها 59954.05جنيه تدفع في بداية كل سنة، وقد تضمنت نصوص العقد المحرر بين الشركة والمؤجر على عدم أيلولة الأصل المؤجر إليها في نهاية عقد الإيجار.

(*) تكلفة المبيعات يتضمن إهلاك الأصول المستأجر وقدرها 50000 جنيه.
(**) م. التمويل : تتضمن قيمة الفائدة السنوية وقدرها 19004.59 جنيه.


حالة عملية
       إذا افترضنا أن الشركة س (المؤجر) قامت بتأجير آلة إلى الشركة ص (المستأجر) بعقد تأجير لمدة 5 سنوات تبدأ من 1/1/1997 بالشروط التالية :
-      القيمة العادلة للأصل في تاريخ بدء سريان العقد 120000ج وهي نفس تكلفة الأصل المؤجر.
-      العمر الإنتاجي للأصل ست سنوات ونصف.
-      الأصل تؤول ملكيته في نهاية عقد الإيجار إلى المستأجر.
-      سعر الفائدة الضمني للمؤجر 10%.
-      قسط الإيجار السنوي 28777.9 جنيه.
-      لا توجد قيمة متبقاه للآلة في نهاية مدة العقد.
المطلوب : إثبات العمليات السابقة في دفاتر المؤجر.
الحــل
1- يجب التأكد أولاً من أن عقد التأجير المذكور عقد تأجير تمويلي أم هو عقد تأجير
تشغيلي ؟
5 سنوات
6.5 سنوات
 
       عقد التأجير يصبح تمويلياً طبقاً لمعايير المحاسبة الدولية إذا كان مدة العقد 75% على الأقل من العمر الاقتصادي المقدر أو المتوقع للأصل.
              =                  ×  100  =  76.9%
         العقد الوارد بهذا المثال هو عقد تأجير تمويلي.


القيود المحاسبية :
1- يتم إثبات عقد الإيجار بدفاتر المؤجر في 1/1/1997 وفقاً للمعادلة السابق الإشارة إليها وهي :
       إجمالي الاستثمار (مديني عقود التأجير)  =  الحد الأدنى لمدفوعات التأجير (قيمة قسط الإيجار السنوي  ×  عدد سنوات التأجير) =       28777.9  ×  5 سنوات  =  143889.5ج
       ويجرى بها القيد كما يلي :
       143889.5 من حـ/ مديني عقود الإيجار (إجمالي الاستثمار)
إلى مذكورين
              120000      حـ/ الأصل المؤجر (صافي الاستثمار)
              23889.5     حـ/ إيرادات الفائدة غير المكتسبة
2- إثبات تحصيل قسط الإيجار في 1/1/1997 بالقيد التالي :
       28777.95 من حـ/ النقدية
              28777.95 إلى حـ/ مديني عقود الإيجار (إجمالي
                                 الاستثمار)
3- يتم تحديد إيراد الفائدة المكتسب في نهاية السنة الأولى كما يلي :
التاريخ
قيمة الإيجار السنوي
الفائدة السنوية
قيمة الزيادة أو النقص في الالتزام
رصيد الالتزامات عن عقد الإيجار
1/1/97



120000
1/1/97
28777.9

(28777.9)
91222.1
31/12/97

9122.2
9122.2
100344.3
يتم إثبات الفائدة المكتسبة في نهاية عام 97 على النحو التالي :
       9122.2        من حـ/ إيراد الفائدة غير المكتسبة
              9122.2           إلى حـ/ إيراد الفوائد
الأثر على قائمة المركز المالي في 31/12/97


115111.6 مديني عقود الإيجار
14767.3  إيراد الفائدة غير المكتسبة
(143889.5 – 28777.9)
(23889.5 – 9122.2)


الأثر على قائمة الدخل عن السنة المنتهية في 31/12/97

×
       إيراد المبيعات


(-)

×
       تكلفة المبيعات
××
ـــــــــ
مجمل الربح


يضاف
9122.2

       إيراد الفائدة
19655.7

       إيراد الاستثمار (28777.9 – 9122.2)


رابعا : المعالجة المحاسبية لعمليات البيع وإعادة الاستثمار
يقوم مالك الأصل (البائع)              ببيع الأصل إلى المشتري
 


                                           ثم يستأجره بعد ذلك مباشرة من
                                        المشتري
لذلك يكون
       مالك الأصل (بائع / مستأجر)
       الطرف الآخر (مشتري / مؤجر)
الاحتمالات :
(1) وجود أرباح نتيجة
زيادة القيمة السوقية عن القيمة الدفترية

إذا تم تصنيف عقد الإيجار على أنه
تأجير تشغيلي
إذا تم تصنيف عقد الإيجار على أنه
تأجير تمويلي
يتم توزيع الأرباح خلال مدة التأجير بما يتناسب مع مصروف الإيجار
يتم توزيع الأرباح على مدار العمر الاقتصادي للأصل.




(2) وجود خسائر
       يتم الاعتراف بقيمة الخسائر فوراً في دفاتر البائع / المستأجر في تاريخ البيع.
حالة عملية :
       قامت احدى الشركات (بائع / مستأجر) في 1/1/2000 ببيع آلة بمبلغ 250000ج تكلفتها 200000ج إلى احدى الشركات
       (مشتري / مؤجر). على أن تقوم الأخيرة بإعادة تأجيرها للشركة الأولى على أن يحتفظ المؤجر (المشتري) بحق ملكية الأصل المؤجر في نهاية العقد (باقي أرقام التمرين السابق).
أ- في دفاتر البائع / المستأجر :
1- إثبات بيع الأصل 1/1/2000
       250000 من حـ/ النقدية
                     إلى مذكورين
              200000 حـ/ الأصل
              50000 حـ/ أرباح مؤجلة من بيع الأصل
2- إثبات عقد الإيجار للأصل المستأجر
       250000 من حـ/ أصول مستأجرة تمويلياً
              250000 إلى حـ/ التزامات تأجير
3- سداد دفعة الإيجار السنوي
       59954 من حـ/ التزامات تأجيرية
              59954 إلى حـ/ النقدية
4- إهلاك الأصول المؤجرة
       50000 من حـ/ الإهلاك لأصول مستأجرة
              50000 إلى حـ/ مخصص إهلاك أصول مستأجرة
5- مصروفات الفائدة
       19004 من حـ/ مصروفات الفائدة
              19004 إلى حـ/ التزامات عن أصول مستأجرة
6- توزيع الأرباح المؤجلة من بيع الأصل
       10000 من حـ/ أرباح مؤجلة
              10000 إلى حـ/ أرباح بيع الأصول (50000 ÷ 5)
ب- في دفاتر (المشتري / المؤجر)
1- إثبات الشراء
عملية شراء عادية
 
       250000 من حـ/ الأصول
              250000 إلى حـ/ النقدية
2- قيد إثبات عملية التأجير
       299770 من حـ/ مديني عقود الإيجار
عملية تأجير تمويلي عادية كما سبق
 
                           إلى مذكورين
              250000 حـ/ الأصل المؤجر
              49769 حـ/ إيرادات الفائدة غير المكتسبة
3- إثبات تحصيل القسط
4- إثبات الفائدة



خامسا : القيمة المتبقاة للأصل في نهاية مدة عقد الإيجار
       المستأجر يضمن للمؤجر قيمة للأصل في نهاية مدة عقد الإيجار بحيث إذا قلت قيمة الأصل عن هذه القيمة يتحمل المستأجر هذا الفرق.
حالة عملية
-      مدة عقد الإيجار 5 سنوات 1/1/2000.
-      القيمة العادلة للأصل 250000 هو نفس تكلفة الأصل.
-      سعر الفائدة الضمني 10%.
-      قيمة متبقاة للأصل في نهاية مدة الإيجار 10000جنيه يضمنها المستأجر قيمتها الحالية الآن 6209 جنيه.
-      القيمة الحالية لدفعة سنوية فئة جنيه لمدة 5 سنوات بمعدل 10% هي 4.16986.
       القيمة السوقية للأصل المؤجر                      250000ج
(-)
       القيمة الحالية للقيمة المتبقاة                       6209
       صافي قيمة الأصل المتوقع استردادها
      من القيمة الإيجارية                              243791
صافي قيمة الأصل المتوقع استردادها
القيمة الحالية لدفعة سنوية قدرها جنيه لمدة 5 سنوات بمعدل 10%
 
 


قسط الإيجار السنوي  =
243791
4.16986
 
 


                     =                   =  58464.9 جنيه



أ- دفاتر المؤجر :
1- إثبات عقد الإيجار
       (قسط الإيجار × عدد سنوات الإيجار)  +  القيمة المتبقاه
       (58465  ×  5)  +  10000  =  302325
302325 من حـ/ مديني عقود التأجير
                     إلى مذكورين
       250000 حـ/ الأصل المؤجر
       52325 حـ/ إيرادات الفائدة غير المكتسبة
من خلال الجدول
 
2- إثبات قسط الإيجار
3- إثبات الفائدة التي تخص السنة

ب- دفاتر المستأجر :
1-   إثبات قيمة الأصل والالتزام
2-  
كما سبق
 
سداد قسط الإيجار
3-   إثبات مصروفات الفائدة
4-   احتساب الإهلاك
       48000 من حـ/ إهلاك أصول مستأجرة
              48000 إلى حـ/ مخصص إهلاك أصول مستأجرة
                     (250000  -  1000)  ÷  5

في نهاية عقد الإيجار يتم رد الأصل
من المستأجر إلى المؤجر

القيمة الحقيقية للأصل المتبقي = القيمة المتبقاة والمحددة سلفاً في بداية العقد
اختلاف القيمة الحقيقية للأصل عن القيمة المتبقاة المحددة سلفاً مثلاً القيمة الحقيقية للأصل المتبقي 6000
المؤجر
10000 من حـ/ الأصل
    10000 إلى حـ/ مديني عقود  
                       الإيجار
المؤجر

           نفس القيد
المستأجر
       من مذكورين
10000 حـ/ التزامات تأجير
240000 حـ/ مجمع إهلاك أصول
                 مستأجرة
       250000 إلى حـ/ أصول
                          مستأجرة
المستأجر


          نفس القيد

4000 من حـ/ خسائر
                   رأسمالية
       4000 إلى حـ/ النقدية









إرسال تعليق